Muhammad Syukri Prayoga Pengarang Achmad Affandi, S.E., M.M. Dosen Pembimbing 2 Dr. Ahmad Guspul, S.E, M.M. Dosen Pembimbing 1 Eko Prawoto, S.E., M.M. Ketua Penguji Dr. M. Elfan Kaukab, S.E., M.M., M.H.I.,Ak, MFP, CMA, SHRA, CRBC Penguji 1

Tujuan - Penelitian ini bertujuan untuk memastikan pengaruh risiko investasi, firmsize, book to market, dan momentum terhadap return saham pada perusahaan yangterdaftar dalam indeks LQ45 di Bursa Efek Indonesia periode 2021-2023.Metodologi - Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan yang terdaftar dalamindeks LQ45 di Bursa Efek Indonesia periode 2021-2023. Teknik pengambilansampel menggunakan metode purposive sampling, diperoleh 45 perusahaan denganperiode pengamatan selama 3 tahun sehingga didapat 135 sampel laporan keuanganperusahaan. Teknik analisis data yang digunakan adalah analisis regresi linierberganda menggunakan software SPSS Statistic versi 26 dengan uji statistikdeskriptif, uji asumsi klasik, uji F, uji t, dan uji koefisien determinasi (R).Hasil - Hasil penelitian menunjukkan bahwa: 1) risiko investasi berpengaruhnegatif signifikan terhadap return saham; 2) firm size tidak berpengaruh terhadapreturn saham; 3) book to market tidak berpengaruh terhadap return saham; dan 4)momentum tidak berpengaruh terhadap return saham.Keterbatasan - Penelitian ini memiliki keterbatasan yaitu variabel yang digunakansebatas risiko investasi, firm size, book to market, dan momentum sehingga masihbanyak faktor lain yang dapat mempengaruhi return saham.Agenda Penelitian Mendatang - Untuk penelitian selanjutnya sebaiknyamenggunakan variabel independen yang belum diteliti dalam penelitian ini sepertireturn on equity,return on aset, dividend payout ratio, debt to equity ratio, growthasset, dan total asset turnover. Kata kunci: Risiko Investasi, Firm Size, Book to Market, Momentum, Return Saham